AI 추천 뉴스 "한미약품, 로슈 손잡은 비만 신약 가치 1조…목표가↑"-KB KB증권은 10일 한미약품에 대해 "로슈와 기술이전 계약으로 경쟁력을 입증했다"며 목표주가를 기존 58만원에서 65만원으로 12.1% 높이고 투자의견 '매수'를 유지했다. 비만 신약 후보물질 'HM17321'의 기술이전을 반영해 해당 파이프라인 가치를 약 1조원으로 평가했다. 신지훈 KB증권 연구원은 "HM17321은 전임상 단독 요법과 병용 요법에서 체중 감량 효과와 근육 증가 효과를 확인했다"며 "로슈는 후발주자로서 비만 시장 침투를 위한 차별화 포인트가 반드시 필요한 만큼 HM17321을 주요 선택지로 개발할 것"이라고 전망했다. HM17321은 펩타이드 기반 치료제로, 기존 비만치료제와 복합제로 개발하기에도 용이하다고 봤다. KB증권은 HM17321이 출시 5년 차에 매출 17억5000만달러를 기록할 것으로 추정했다. 신 연구원은 "시장 위치 측면에서 아밀린 계열 치료제와 유사하거나 더 차별화될 가능성이 있다"며 "적응증이 노인성 질환으로 확장되거나 임상 성과가 입증될 경우 추정치를 높일 수 있다"고 설명했다. 추가 연구개발 성과도 기대했다. 신 연구원은 "연내 '에페'(GLP-1 계열 비만치료제) 출시와 'HM15275'(차세대 비만치료 삼중작용제) 및 '에페거글루카곤'(만성 저혈당 질환 치료제)의 기술이전 가능성도 유효하다"며 한미약품의 전체 신약 파이프라인 가치를 3조5000억원으로 평가했다. 김연지 한경닷컴 기자 [email protected] 신지훈 KB증권 연구원은 "HM17321은 전임상 단독 요법과 병용 요법에서 체중 감량 효과와 근육 증가 효과를 확인했다"며 "로슈는 후발주자로서 비만 시장 침투를 위한 차별화 포인트가 반드시 필요한 만큼 HM17321을 주요 선택지로 개발할 것"이라고 전망했다. HM17321은 펩타이드 기반 치료제로, 기존 비만치료제와 복합제로 개발하기에도 용이하다고 봤다. KB증권은 HM17321이 출시 5년 차에 매출 17억5000만달러를 기록할 것으로 추정했다. 신 연구원은 "시장 위치 측면에서 아밀린 계열 치료제와 유사하거나 더 차별화될 가능성이 있다"며 "적응증이 노인성 질환으로 확장되거나 임상 성과가 입증될 경우 추정치를 높일 수 있다"고 설명했다. 추가 연구개발 성과도 기대했다. 신 연구원은 "연내 '에페'(GLP-1 계열 비만치료제) 출시와 'HM15275'(차세대 비만치료 삼중작용제) 및 '에페거글루카곤'(만성 저혈당 질환 치료제)의 기술이전 가능성도 유효하다"며 한미약품의 전체 신약 파이프라인 가치를 3조5000억원으로 평가했다. 김연지 한경닷컴 기자 [email protected]